Всем понедельник! Выпуск 342

Парни из SBER СIB выдали интересный сценарий развития событий на нашем и не только рынках. Во1ых и это наверное самое главное, сберовцы закладывают укрепление рубля к 85 против доллара в первом полугодии 2024, правда это должно произойти на фоне роста нефти аж к $95 за баррель, что кажется пока гораздо менее вероятным, чем укрепление рубля. Так же аналитики предупреждают, что нефть может не вырасти так бодро, да и обязательная продажа валюты  может быть отменена, но даже при таком раскладе, рубль не будет дешевле 90. Да вот будет, поэтому тут с ними не соглашусь. Так же в сценарии будет продолжаться коррекция на российском рынке акций, а вот денежный рынок, то есть облигации будут пользоваться спросом, потому как рублевая ставка пока остается высокой. Но уже во втором полугодии рост должен возобновиться, как считают в SBERе и iMOEX достигнет новой вершины в 3500. Что касается текущей ситуации, то не смотря на попытку отскока индексы по-прежнему движутся в DOWNtrend’е и неделя была закрыта в минус. НО есть и положительный момент оба индекса дошли до своих ощутимых поддержек и на этой недели стоит ожидать отбои перед новым падением. Даже на примере той же акции SBER видно движение вниз локально выдыхается и может случиться небольшой подъем наверх.

Всем середина недели! Выпуск 340

Начнем сегодня с главного это российский рубль, ослабление которого заметно набирает обороты. Озвученный ранее выход из зоны застоя в районе 89 рубль вчера отметил увеличением курса аж на 1,5 фигуры, давненько такого не было и теперь он уже ближе 93 к доллару. Честно признаться такого быстрого разворота в курсе не ожидалось, но с другой стороны оно висело в воздухе.  Некоторые эксперты почему-то валят на нефть, но нефть завалилась только к вечеру, поэтому тут скорей дело в рыночных ожиданиях, которые хотели рубль по дешевле и дождались этого. Так же сам доллар неплохо укрепился за последние торговые сессии, что тоже толкает нашу валюту наверх. Но относительно того же индекса доллара, он пока не закрепился выше относительно важной планку в 104, но это вот вот произойдет. По нашему рублю многие аналитики считают, что уже принятые меры не дадут сильно рублю ослабнуть, да и регулятор может вмешаться с новыми мерами чтоб распугать спекулянтов. Поэтому конечно остановки и откаты будут, например, такой может случиться в районе 94 рублей за доллар.

Всем пушистый понедельник! Выпуск 339

Российский фондовый рынок продолжает показывать негативные движения, которая честно уже начинают настораживать. Во-первых закрытие пятницы в достаточно серьезный минус, это знак не очень, говорящий о том, что рынок настроен на дальнейшее снижение. Дополнением к этому неделя тоже закрылась снижением. RTS при этом снизился существенно, обнуляя рост, предыдущих недель и приближаясь к поддержке, которая так долго была сопротивлением. Но еще мрачней в недельном разрезе получился сигнал от iMOEX, индекс припал, в то время когда курс рубля вышел из застоя и существенно поднялся, да еще и прошел планку в 90 рублей за доллар. То есть зависимость, которая держалась большую часть этого года, нарушилась, а это говорит, об ухудшении настроений на российском рынке акций.

Российский рубль же начал этому зиму с 2 дней ослабления подряд. Действие предпринятых ранее мер со стороны властей как и их присутствие на рынке в моменте не очень заметно. Инфляция по-прежнему остается высокая, отыгрывая эти инфляционные ожидания курс похоже пройдет чуть выше.

Всем первая пятница зимы! Выпуск 338

Наверное, главное событие этой недели это перенесенное заседание ОПЕК+, которое все же состоялось вчера. Итоги этого заседания можно назвать не столько разочаровывающими, сколько невнятными. Мусолили долго насчет дополнительного сокращения добычи, но ее увидели не такой как хотелось, хотя подгоняя последние дни цену наверх, рынок явно это закладывал. Да и в день заседания нефть моталась выше $84, но после ее все-таки пролили вниз, так как ожидали более серьезного сокращения. Да и как отмечают некоторые эксперты, сами итоговые постановления не очень внятные, по которым сложно судить будут ли некоторые участники картеля и в каком количестве сокращать поставки.

Нефть дорисовала перевернутую голову с плечами, но вверх пока не пошла, вспоминая про фундаментал. Похоже, собирается закрыть неделю под уровнем в $82 за баррель. На черном золоте хотел бы поделиться очередным собственным факапом да бы другие трейдеры или инвесторы его избежали.

Всем последний понедельник осени! Выпуск 336

Давно не было спокойных инвестиций, а про них не стоит забывать особенно в условиях такой высокой процентной ставки, напоминаю она у нас уже 15% и пока все подготавливаются к тому что в декабре она будет увеличена еще 1 п.п. то есть станет 16%. Оно и вполне понятно, инфляция подсчитанная МинЭкРазвития составляет более 7%, инфляционные ожидания уже в прошлом месяце были больше 12%, на этом фоне ставку могут еще приподнять. Да и подержать. Для совсем умиротворенных инвесторов депозиты во многих банках становится все более привлекательные. Можно найти вполне себе приличные банки с депозитами под 17%, госбанки типа ВТБ и СБера дают по 15%, но опять совсем ненадолго, потому что все хитрые и понимают, что ставку уже в начале 2024 года могут порезать.

НО не лишним будет напомнить, что  финансовые рынки живут будущим и ожиданиями, рынок бондов не исключение. И на нем уже сейчас видны признаки подготовки к скорому снижению ставки.

Всем четверг! Выпуск 335

Немного притормозил с ростом российский фондовый рынок. После спокойного подъема индекс RTS так же спокойно вчера нарисовал что-то на подобии разворотной свечи. Зато iMOEX продемонстрировал вяленький, но рост, как раз в тот момент когда курс рубля дернулся наверх. ТО есть у iMOEX тенденция пока подтверждается, укрепление рубля он отыгрывает боковиком с минимальной амплитудой, но если рубль начинает слабеть, он переходит к росту, вспоминая как радостно рос на этом весь год. SBER вышел из спячки и стал тоже подтягиваться выше. Все же ко дню инвестора 6 декабря его попытаются подтянуть к 300 рублям за акцию.

На нашем рынке произошла очередная IPOшка. В этот раз разместилась UGLD. Акции конечно поначалу подросли на 16%, но к концу первого в жизни торгового дня растеряла почти весь рост и закрылись на +2,7%. Эксперты естессссно отмечают что компания хорошая, ибо это 4й по величине производства и 2й по запасам золотодобытчик на Руси. И, к примеру, парни из Алора рекомендуют хотя бы часть бумаг придержать на долгий срок, потому что это история может со временем показывать хорошие результаты, а главное выплачивать солидные дивы.

Всем среда! Выпуск 334

Начнем сегодня с Востока, Китайский индекс HANG Seng после небольшого всплеска все же откатился назад, чем в очередной раз подтвердил свое нахождение внутри нисходящего канала, что собственно сулит мало чего хорошего китайскому фондовому рынку, а именно пока он продолжит постепенное спускание на более низкие значения. Вообще эксперты отмечают что с китайского фондового рынка за этот году ушло примерно 75% иностранных капиталов, которые походу обломались, что китайская экономика быстро восстановится.  

Чего не скажешь про юань, он как и следует хорошо реагирует на ослабления американского доллара и сам пошел в нехилое укрепление. С китайским юанем есть особенность в виде 2х курсов. Один торгуется рыночно на внешних площадках типа Гон КОнга и Сингапура, а есть внутренний курс устанавливаемые Народным Банком Китая их ЦБ другими словами, от которого курс может колебаться в пределах 2х процентов. Так вот этот внутренний курс был поставлен на 7,14 к доллару, вчера рынок сходил даже ниже, а эксперты ожидают что в ближайшее время курс юаня может дойти до отметки в 7,10 к доллару. То есть бумаги после небольшого отскока продолжат скорей всего припадать, а вот курс смотрится пока уверенно.

Всем спортивный вторник! Выпуск 333

Наш фондовый рынок пока ничего явного не вырисовывает, но продолжает чувствовать себя хорошо. Индекс iMOEX продолжает цементировать себе удобный уровень в 3200, не особо куда-то собираясь от него. RTS же продолжил вчера внушительный рост почти на 2%, ну еще бы надо же как-то отыгрывать укрепление рубля. А в USDrub как говорится всегда найдется рыба крупней, поэтому вчера в основную сессию когда на рынке присутствовали все серьезные парни, пятничный вечерний вынос залили практически сразу и уверенно, чтоб ни у кого вопросов не оставалось о том, что пока идет тренд на укрепление национальной валюты. Вечером вчера особо никто-то курс поднять уже не пытался, но о наличие такого потенциала все же забывать не стоит. У движения вниз следующая остановка или цель по курсу должна быть в районе 84 рублей за доллар.

 
FLOT отчитался, и не смотря на то что финансовые результаты оказались похуже, чем кварталом ранее, ожидания аналитиков все же оказались ниже.

Всем понедельник! Выпуск 332

Для начала самое, наверное важное это российский рубль, который нарисовал интересный рост в пятницу да еще и под вечер. Сильное движение началось после 17 часов вечера, то есть в то время когда банки уже заканчивают работать и соответственно уходят с рынка, забираю свои объемы из стаканов. Достаточно сильное движение в вечернюю сессию может говорить о том что на рынке все еще есть крупные спекулянты, которые хотят чтоб рубль был дешевле. Пока у них получалось вернуть курс к 90 рублям и соответственно к важному уровню. Тут вопрос будут ли власти что-то предпринимать и наказывать их, если нет, то курс может предпринять попытку подтянуться к 92. Но по идее что бы не нарушать общий курс политики на укрепление, этих ребят могут наказать, чтоб и остальным неповадно было и продолжить нисходящий тренд который пока в работе. Тогда курс может продолжить снижаться и со временем подойти к 86-85 рублям за доллар.

Индексы же пока не предпринимают каких то ярких движений, а отыгрывают ситуацию на валютном рынке. RTS слегка отыгрывается от нового локального максимума, но это все в рамках стандартной коррекции. iMOEX наоборот открылся снижением вслед укрепления рубля, ну а раз рубль пошел слабеть, то и рублевый индекс развернулся и закрылся в плюс, но по сути продолжает топтаться на месте.

Всем пятница! Выпуск 331

В российских индексах наступило скучное топтание на месте, тут ничего не поделаешь бывают такие дни, а то и недели, поэтому будем надеяться что консолидация продлиться недолго и направленные движения продолжаться. Рубль тоже притормозил с укреплением, но он же номинально прошел рубеж в 90, поэтому закрепиться ниже — уже хорошо, особенно учитывая, что там вытворяет нефть.

На российском фондовом рынке есть много бумаг красавчиков, одна из них FLOT потому что сама компания Совкомфлот является одним из мировых лидеров в перевозке углеводородов, и чувствует себя вполне прилично. Вчера по этой компании была миниприятная новость, руководство предложило выплатить дивы, в размере чуть более 6 рублей на акцию или меньше 5% годовой доходности, за 9 месяцев, а потом на сайте компании выяснилось, что за 6. Мелочь, конечно, а приятно, остается надеяться что ребята жадничать не будут и поделятся еще итоговым дивом, чтоб суммарную доходность добить хотя бы до 10. Конечно, не хочется портить настроение акционера FLOTа но технически в акции назрела коррекция, особенно вчера на новости о дивах, она нарисовала эйфорийный вынос и потом вернулась обратно, а это технический знак к тому, что восходящая тенденция может развернуться.